Las instituciones calificadas varían según los distintos beneficios tributarios. En general, se trata de instituciones de enseñanza superior (después de la secundaria) que cumplen con los requisitos para participar del programa de préstamos para estudiantes federal, pero también otros.
Los requisitos para ser un estudiante calificado varían según el tipo de beneficio tributario. Es requisito fundamental estar inscripto en una institución educativa calificada. A veces, es necesario que el alumno concurra por lo menos a un programa de medio tiempo. El crédito Hope requiere que el estudiante no tenga intenciones de poseer o distribuir sustancias controladas. Para revisar la definición de un estudiante calificado para un beneficio tributario en particular, vea la Publicación 970 del IRS titulada Beneficios tributarios para la educación (Tax Benefits for Education) (http://www.irs.gov/formspubs).
Durante por lo menos un período académico iniciado durante el año fiscal, el estudiante deberá asistir a la mitad de los cursos de un programa de tiempo completo normal como mínimo.
Muchos beneficios tributarios están disponibles sólo para aquellos contribuyentes cuyo ingreso bruto ajustado modificado está por debajo de ciertos límites. Los ajustes del ingreso bruto ajustado varían según cada beneficio tributario. El ingreso bruto ajustado modificado puede requerir que se agreguen ingresos ganados en el extranjero y otros montos que normalmente no son gravables, incluyendo algunos otros beneficios tributarios por educación.
Un dependiente es aquel individuo que se incluye en una declaración impositiva para solicitar beneficios.
El costo de la enseñanza está incluido en los gastos calificados. Algunos beneficios tributarios incluyen también libros y materiales. Los gastos de alojamiento y comida también están incluidos en algunos beneficios fiscales, en general para estudiantes inscriptos en programas de medio tiempo como mínimo. Para que los gastos sean considerados gastos por enseñanza superior, la institución educativa deberá ser una institución calificada. (Ver más arriba: Institución calificada).
